我国铁合金贸易格局演变历程及其影响因素分析

作者：美尔雅（600107）期货黑色分析师杨辉

　　2009年我国从铁合金净出口国转变为铁合金净进口国，其背后主要原因是什么？探寻我国铁合金贸易格局的演变历程及其影响因素有利于深刻理解国家关于铁合金行业的相关政策，包括进出口政策、产业政策等，有利于产业经营者、相关从业者紧跟时代步伐，从国家战略高度把握产业发展脉络与方向，指导其实际生产经营。本文主要分析我国铁合金贸易规模及格局的演变，阐述铁合金贸易格局发生转变的主要原因，并简要介绍了主要期货品种硅铁、硅锰的进出口概况，期望能为行业提供一定参考。

　　一

　　我国铁合金贸易规模及演变

　　1、我国铁合金进出口总量概览

　　千禧年以来，我国铁合金进出口贸易格局发生了明显的转变，由铁合金净出口国转变为铁合金的净进口国，这一转变的分水岭是2009年，如图1所示。2009年之前我国是铁合金净出口国，2009年之后则变为铁合金净进口国。我国铁合金出口量在2008年达到峰值387.60万吨，随后出口量开始大幅度下降。2011年以来，我国铁合金的进口量甚至超过了出口量的2倍，且进口规模越来越大，2022年，我国铁合金进口量840.26万吨，相比2011年的211.35万吨，增长了将近300%。

　　我国铁合金进出口格局的演变主要与国家对铁合金的进出口政策、铁合金产业政策以及我国的资源禀赋相关。铁合金属于典型的“两高一资”行业，即高污染、高耗能和资源性行业，产品附加值不高，多为初级产品，属于国家不鼓励出口的产品类型。因此我国从2005年起便相继取消了16种铁合金产品的出口退税，并开始逐步对铁合金产品征收出口关税，以增加铁合金产品的出口成本，限制资源性初级产品的出口。此后多年，国家还在逐步上调铁合金的出口关税，这是我国铁合金出口量下降的主要原因。而国家限制铁合金产能盲目扩张、淘汰落后产能的政策也制约了铁合金的出口。此外，我国铁合金生产原料，如锰、铬、镍等资源贫乏，每年需要大量进口生产铁合金所需的锰矿、铬矿和镍矿等，资源禀赋也是我国逐步转变成为铁合金净进口国的重要原因。

　　2、我国分品种铁合金进出口情况

　　我国主要铁合金产品的进出口贸易中，硅铁和硅锰是净出口产品；铬铁、镍铁、铌铁是净进口产品；其中，硅铁是出口量最大的铁合金产品，镍铁是近年来进口量最大的铁合金产品，其次是铬铁；其余品种像锰铁、钼铁、钨铁、钛铁及硅钛铁、钒铁等在我国铁合金进出口贸易中所占规模偏小。

　　分品种统计数据显示，按进口量计，2022年我国进口的铁合金产品中，镍铁进口规模最大，2022年我国进口镍铁589.61万吨，2011年镍铁进口量14.45万吨，增速高达3980%；其次是铬铁，2022年进口铬铁238.37万吨，2011年进口铬铁也达到了180.65万吨，增速32%。

　　出口方面，按出口量计，我国出口的铁合金产品中，硅铁出口规模最大，2022年硅铁出口量67.51万吨，占铁合金出口总量的比重达到61%，2011年我国出口硅铁62.15万吨，2022年硅铁出口量相比2011年增长了9%。我国铁合金出口规模排在第二位的品种是硅锰，2022年我国出口硅锰11.54万吨，占铁合金出口总量的比重为10.5%，2011年我国出口硅锰1.72万吨，2022年硅锰出口量相比2011年增长了571%，增幅明显。

　　二

　　影响铁合金贸易格局变化的主要因素

　　1、关税政策

　　自2005年初起，国家相继取消了16种铁合金产品出口退税，对硅、锰合金征收5%出口关税、发布《禁止开展进、出口目录具有对应加工制成关系的加工贸易》的联合公告和《关于推进铁合金行业加快结构调整的通知》等。2006年11月起，又将铁合金出口关税加征到10%。为进一步控制高能耗、高污染和资源性产品出口，2007年6月份，国家再次提高部分商品出口关税，部分铁合金产品出口关税提高到15%。但受国内产能扩大、国际市场需求上升影响，铁合金出口依然保持大幅增长态势。因此，2008年，国家再次提高铁合金产品出口税率，硅锰、锰铁上调至20%；硅铁上调至25%；对于我国紧缺的铬铁，出口税率调整到40%，但执行20%的出口暂定税率；镍铁、钼铁、钨铁、钒铁、铌铁等品种出口暂定税率均为20%。

　　2008年的这次调整基本形成了我国铁合金产品出口关税税率政策的雏形，此后的调整均是在此次调整上进行微调。其中，2017年下调了部分铁合金品种出口暂定税率，硅铁出口暂定税率下调至20%；铬铁、硅铬铁、钛铁及硅钛铁、铌铁等出口暂定税率下调至15%。2018年进一步将硅铬铁、钛铁及硅钛铁、其他钒铁、铌铁等出口暂定税率下调至10%。2019年起取消硅铬铁、钛铁及硅钛铁、钒铁及铌铁等部分铁合金10%的出口暂定关税。铬铁在2021年5月1日出口暂定税率由15%提升至20%后，2022年取消20%的暂定税率优惠，应用40%出口税率，硅铁也恢复25%的出口税率。

　　2022年12月29日，国务院关税税则委员会关于2023年关税调整方案的公告，其中出口关税税率继续对铬铁等106项商品征收出口关税。根据《中华人民共和国进出口税则(2023)》，主要铁合金品种的进出口关税税率如表4、表5所示。

　　相比出口征收高关税，我国对铁合金产品进口征收相对较低的关税，整体税率(最惠国税率)在2%-5%之间，部分品种，如铬铁、镍铁、铌铁为鼓励其进口，目前实行最惠国税率为零的进口暂定税率。

　　2、铁合金产能变化

　　除了关税政策以外，国内铁合金产能的变化也影响着我国铁合金进出口贸易格局。我国铁合金行业整体产能利用率较低，产能过剩严重。以硅铁产品为例，近年来国内硅铁企业平均产能利用率长期低于50%，处于较低水平。铁合金行业产能过剩主因盲目投资、低水平扩张所致。2000年，我国铁合金产量只有402.9万吨，2005年首次超过1000万吨，达到1067万吨，六年间增长率高达165%。

　　国内铁合金产量的高速增长引起国家相关部门的重视，从2006年开始相继出台了控制铁合金产量增长的措施，从行业准入到电力、环保、信贷融资等等，虽然也起到了一些作用，但效果仍然不明显，铁合金产量仍然在快速增长。

　　2008年2月份，国家发改委公布了2008年第13号《铁合金行业准入条件》和《电解金属锰企业行业准入条件》修订公告，其中对硅铁、硅锰、锰铁、铬铁、金属硅、硅钙、钼铁、钛铁等铁合金的冶炼设备作了详细规定，不符合规定的设备将会逐步淘汰，但淘汰需要一个过程，才能在不破坏产业链的基础上，实现产业结构的调整和优化。

　　2011年12月，工信部下达了“十二五”期间铁合金领域将淘汰落后产能740万吨的目标，最终实现淘汰1,137.92万吨；2013年，根据《部分工业行业淘汰落后生产工艺装备和产品指导目录(2010年本)》等要求，工信部公告撤销不符合铁合金行业准入条件的企业名单180家；2015年，工信部出台新的《铁合金行业准入条件(2015年修订)》，提高准入条件；同年，工信部产业政策司修订发布《铁合金、电解金属锰行业规范条件》和《铁合金、电解金属锰生产企业公告管理办法》，促进铁合金、电解金属锰行业结构调整和优化升级，引导和规范铁合金、电解金属锰企业投资和生产经营。这一系列产业政策取得了一定的成效。根据工信部数据，从2010年到2015年，全国共淘汰铁合金落后产能1383.52万吨。2016年开始全面启动中央环保督察工作，抑制低水平和落后产能的重复建设，鼓励行业内优势企业通过规模化、集约化经营，大力发展循环经济。

　　随着国家各项产业政策的实施，技术及设备落后、规模较小、管理水平较差的铁合金企业将逐步退出竞争，有利于铁合金行业优势企业进行规模化、集约化的生产，提高企业的生产管理水平。

　　三

　　主要期货品种硅铁、硅锰的进出口概况

　　1、硅铁进出口概况

　　我国硅铁进出口贸易的情况大致是出口占主导，但出口相对于国内产量比重较小，2022年我国硅铁产量597万吨，出口量仅67.51万吨，出口占国内产量的比重仅为11%。从图4可以看出，我国硅铁出口数量远远大于进口数量，净出口量基本等于出口量。

　　由于进口量相对出口量很小，相对于国内产量更是微不足道，因此在分析硅铁进出口贸易流向时重点分析硅铁出口的情况。从季节性来看，我国硅铁出口数量容易在上半年的三、四月份出现高峰，主要原因可能是上半年旺季期间海外需求偏好，而下半年硅铁出口的季节性规律并不明显。从出口流向来看，我国硅铁主要出口至日本、韩国、印尼、中国台湾、越南、泰国等亚洲国家和地区，以及美国、墨西哥、澳大利亚等国。其中日本、韩国是我国硅铁出口量最大的目标国家，出口至这两国的硅铁数量可占到我国硅铁出口总量的40%左右。2022年我国硅铁出口量67.51万吨，其中出口至日本硅铁数量为12.28万吨，占我国硅铁出口总量的18%；出口至韩国硅铁数量为14.82万吨，占我国硅铁出口总量的22%。

　　2、硅锰进出口概况

　　相比于硅锰的国内产量，我国硅锰的进口量和出口量都较小，并不是主要的进出口铁合金品种。2022年，我国硅锰产量965万吨，进口量1.28万吨，出口量11.54万吨，进口量占国内产量的比重仅为0.1%，出口量占国内产量的比重低于2%。图9显示，疫情以来的2020、2021、2022年，我国硅锰出口量相比疫情之前增幅较大，疫情之前的那几年，从2016年至2019年，我国硅锰出口量均在1万吨以下。这是因为疫情之后，随着海外国家经济复苏，对铁合金需求增加，而俄乌冲突加剧欧洲能源危机。燃煤发电在欧洲已基本淘汰，风力发电不足导致天然气价格飙升，电力短缺。而铁合金装置的电力密集度很高，缺电就会导致铁合金装置暂时关闭，海外国家就需要从电力成本更为低廉的国家进口铁合金。

　　虽然我国的硅锰进出口贸易量很小，但生产硅锰的主要原料：锰矿，却需要大量进口。锰矿在硅锰的生产成本中占比可达到60%左右。由于我国锰矿资源不足以及国产锰矿的品位不高，我国常年需要大量进口锰矿资源。

　　2022年我国总计进口锰矿2993.17万吨，相比于2002年的208万吨，增长了1339%。2010年，我国锰矿进口量首次突破1000万吨，此后数年，直到疫情之前的2019年，随着国内锰矿资源的消耗，品味越来越低，我国进口锰矿的数量呈现加速增长态势，2019年达到最高，为3415.92万吨。疫情以来的三年，我国锰矿进口数量有所下滑。从进口来源国来看，南非是我国进口锰矿的最大来源国，2022年我国进口南非锰矿1469.22万吨，占我国总计锰矿进口量的49%；其次是加蓬，2022年我国进口加蓬锰矿513.31万吨，占我国总计锰矿进口量的17%；第三是澳大利亚，2022年我国进口澳大利亚锰矿420.71万吨，占我国总计锰矿进口量的14%。排在第四位和第五位的分别是加纳和巴西，2022年锰矿进口量分别为270万吨、89.06万吨，占我国总计锰矿进口量的比重分别为9%和3%。2022年从这五个国家合计进口锰矿2762.3万吨，占总计锰矿进口量的92%。